Terug naar overzicht

Beleggen als zzp’er: zakelijk of privé?

9 juni 2020
 
 
 

Zet jij het geld dat je als zzp’er verdient wel voldoende aan het werk? Niet alleen je rendement, maar ook de belasting speelt daarbij een rol. Betaal niet teveel.

Beleggen is een aantrekkelijke manier om je vermogen op termijn te laten groeien. Maar kies je dan voor zakelijk vermogen opbouwen of kies je ervoor om als particulier te gaan beleggen? De belasting die je betaalt op je vermogen speelt een belangrijke rol in deze keuze.

Belastingheffing bij particulier en zakelijk vermogenver de eerste € 30.846 van je vermogen betaal je als particulier helemaal geen belasting (voor fiscaal partners geldt het dubbele bedrag). Voor de belasting over de rest van je vermogen rekent de Belastingdienst met een verondersteld – ofwel forfaitair – rendement.

Let op: in 2022 verandert de belastingheffing in box 3 en berekent de Belastingdienst op basis van soort vermogen hoeveel belasting je moet betalen.

Overtollig geld op je zakelijke rekening wordt anders belast: je betaalt belasting over het werkelijk behaalde rendement. Daarover betaal je het voor jou geldende tarief aan inkomstenbelasting. (maximaal 49,50 %). De werkelijke belasting valt overigens iets lager uit door de mkb-winstvrijstelling (14%) voor ondernemers.

Rekenvoorbeeld

Stel je haalt over € 100.000 op je rekening 0,5% rente (rendement). Dat is € 500. Je hebt daardoor een vermogen van € 100.500.

Belasting in box 3 (privé)

Over de eerste € 30.846 betaal je geen belasting. De Belastingdienst berekent de belasting dus over een vermogen van € 100.500 – € 30.846 = € 69.654. Het rendement in deze schijf waar je belasting over betaalt is € 1.246. Dit bereken je als volgt:

67% van € 69.654 = € 46.668 * 0,07% = € 32

33% van € 69.654 = € 22.986 * 5,28% = € 1.214

€ 32 + € 1.241 = € 1.246

Je betaalt over dit rendement 30% belasting = € 373.

Belasting in box 1 (zakelijk)

Hou je je vermogen op een zakelijke rekening? Dan wordt in box 1 het werkelijke rendement belast. Je betaalt over het bijgeschreven rendement op je zakelijke rekening gemiddeld 40% belasting.

40% over € 500 = € 200.

Zakelijk beleggen meestal interessanter

De keuze tussen zakelijk en privé vermogen opbouwen draait dus om hoeveel belasting je effectief over je vermogen betaalt. Door de wijze van belastingheffing is het bij een laag rendement vaak aantrekkelijk om je vermogen zakelijk op te bouwen. Voor zover het vermogen natuurlijk uitkomt boven de vrijstelling in box 3. Over je rendement betaal je dan in box 1 (uitgaande van een gemiddeld belastingtarief van 40%) effectief 0,20% belasting. Minder dan de helft dus van het laagste tarief in box 3.

Bij een hoog rendement en meer vermogen is opbouw van vermogen in privé aantrekkelijker. Je rendement ligt dan al snel hoger dan de door de overheid gebruikte, veronderstelde rendementen.

Vind het omslagpunt voor zakelijk beleggen of privé

Waar het omslagpunt tussen zakelijk en privé in jouw situatie ligt, is afhankelijk van de omvang van je vermogen, je belastingschaal én van het rendement dat je behaalt. Door goed naar de belastingheffing te kijken kies je weloverwogen voor zakelijk of privé.

Let op: de Belastingdienst is alert op misbruik. Het spaargeld dat je als zzp’er op je zakelijke rekening hebt staan moet wel een zakelijk doel dienen.